Wyckoff Comparative Strength

نظرة عامة

يقيس مؤشر FibAlgo - Wyckoff Comparative Strength أداء السهم مقارنة بمؤشر مرجعي — وهو حجر أساس في تحليل ويكوف. يعرض المؤشر مذبذب قوة القوة النسبية (RS) متمركزًا حول الصفر في لوحة منفصلة، ويظهر نسبة الانحراف النسبي لمعدل القوة النسبية عن متوسطه المتحرك. عندما يكون المذبذب فوق الصفر، فإن السهم يتفوق على مؤشره المرجعي؛ وعندما يكون أدناه، فإنه يتخلف عنه. كما يكتشف المؤشر حالات التباعد بين السهم والمؤشر المرجعي مع فترة تبريد قابلة للتعديل، ويقارن سعة الموجات، ويوفر درجة مركبة للأداء المتفوق (من 0 إلى 100). أكد ويكوف أن أقوى الصفقات تأتي من الأدوات التي تظهر قوة نسبية مقارنة بالسوق الواسع خلال مرحلة التراكم، حيث يعد معدل القوة النسبية (RS) الأداة الأساسية لتحديد هذه القادة والمتخلفين.

المفاهيم الأساسية

• معدل القوة النسبية (RS Ratio) — يُحسب كـ (سعر السهم / سعر المؤشر المرجعي). يشير ارتفاع المعدل إلى تفوق السهم على المؤشر المرجعي؛ بينما يشير انخفاضه إلى التخلف. هذه هي الطريقة الأكثر مباشرة لتصور مبدأ القوة النسبية لويكوف.
• مذبذب قوة القوة النسبية (متمركز حول الصفر) — يحول المؤشر معدل القوة النسبية إلى نسبة انحراف عن متوسطه المتحرك: (القيمة الملساء لـ RS − متوسط RS المتحرك) / متوسط RS المتحرك × 100. تشير القيم الموجبة إلى أن RS أعلى من متوسطه المتحرك (مرحلة تفوق)؛ وتشير القيم السالبة إلى أن RS أدنى من متوسطه المتحرك (مرحلة تخلف). يمثل خط الصفر مستوى تقاطع المتوسط المتحرك، مما يوفر عرضًا واضحًا ومستقلًا عن المقياس بغض النظر عن نسب الأسعار المطلقة.
• التباعد بين السهم والمؤشر المرجعي — عندما يصنع السهم قممًا أو قيعانًا أعلى بينما يصنع المؤشر المرجعي قممًا أو قيعانًا أدنى (تباعد صعودي)، أو العكس (تباعد هبوطي)، فإنه يكشف عن تحول في القوة النسبية. اعتبر ويكوف مثل هذه التباعدات إشارات مبكرة قوية تُظهر أي أداة يتم تراكمها أو توزيعها. تمنع فترة التبريد القابلة للتعديل توليد إشارات مفرطة.
• مقارنة الموجات (تحليل موجات ويكوف) — يقارن متوسط سعة الصعود والهبوط بين السهم والمؤشر المرجعي. السهم الذي يصعد أكثر ويهبط أقل من المؤشر المرجعي يُعتبر "مهيمنًا" — مما يظهر قوة أساسية حقيقية. السهم الذي يصعد أقل ويهبط أكثر يُعتبر "خاضعًا" — وهي علامة على ضعف جوهري.
• تقييم الأداء المتفوق — درجة مركبة من 0 إلى 100 متمركزة عند 50 (محايد) تجمع بين اتجاه اتجاه RS، زخم RS، الأداء النسبي، وجودة الموجة. تشير الدرجات فوق 70 إلى تفوق واضح؛ وتشير الدرجات تحت 30 إلى ضعف ملحوظ.

كيفية العمل

1. حساب معدل RS والمذبذب يتم حساب معدل RS الخام كقيمة إغلاق السهم الحالية مقسومة على إغلاق رمز المؤشر المرجعي في كل شمعة. يتم تنعيم هذا المعدل الخام باستخدام متوسط متحرك بسيط قصير (افتراضيًا 3 فترات) لتقليل الضوضاء مع الحفاظ على الاستجابة. يُستخدم متوسط متحرك بسيط لفترة أطول (افتراضيًا 20 فترة) كمرجع اتجاه للمتوسط المتحرك. ثم يحول المؤشر هذه القيم إلى مذبذب متمركز حول الصفر عن طريق حساب نسبة الانحراف للقيمة الملساء لـ RS عن متوسطه المتحرك:

• معدل RS = الإغلاق / إغلاق المؤشر المرجعي
• القيمة الملساء لـ RS = SMA(معدل RS, فترة تنعيم RS)
• متوسط RS المتحرك = SMA(معدل RS, فترة متوسط RS المتحرك)
• المذبذب = (القيمة الملساء لـ RS − متوسط RS المتحرك) / متوسط RS المتحرك × 100
• المذبذب فوق الصفر → تفوق (تعبئة خضراء)
• المذبذب تحت الصفر → تخلف (تعبئة حمراء)

يضمن هذا النهج الشبيه بـ Mansfield بقاء المحور الصادي متمركزًا حول الصفر بغض النظر عن نسبة السعر المطلقة بين السهم والمؤشر المرجعي، مما يجعل المذبذب مقروءًا عالميًا لأي زوج من الأدوات. 2. مقارنة الأداء يقيس المؤشر العائد النسبي لكل من السهم والمؤشر المرجعي على مدى فترة رجوع قابلة للتعديل (افتراضيًا 20 شمعة). الأداء النسبي هو الفرق بين الاثنين، ويظهر مقدار تفوق أو تخلف السهم من حيث القيمة المطلقة.

• أداء السهم = (الإغلاق − الإغلاق[N]) / الإغلاق[N] × 100%
• أداء المؤشر المرجعي = (إغلاق المؤشر المرجعي − إغلاق المؤشر المرجعي[N]) / إغلاق المؤشر المرجعي[N] × 100%
• الأداء النسبي = أداء السهم − أداء المؤشر المرجعي

3. مقارنة الموجات (تحليل موجات ويكوف) يقارن تحليل الموجات عند ويكوف مدى عدوانية صعود السهم مقابل مؤشره المرجعي ومدى مقاومته للهبوط:

• يتم حساب النسبة المئوية للتحركات الصاعدة والهابطة لكل شمعة بشكل منفصل لكل من السهم والمؤشر المرجعي
• يتم حساب متوسط هذه القيم على مدى طول مقارنة الموجات (افتراضيًا 20 شمعة)
• نسبة الصعود = متوسط صعود السهم / متوسط صعود المؤشر المرجعي — القيم فوق 1.0 تعني أن السهم يصعد بقوة أكبر
• مقاومة الهبوط = متوسط هبوط المؤشر المرجعي / متوسط هبوط السهم — القيم فوق 1.0 تعني أن السهم يهبط أقل
• تصنيف الموجة: إذا كانت كلتا النسبتين فوق 1.1 = "مهيمن ▲"، وإذا كانت كلتاهما تحت 0.9 = "خاضع ▼"، وإذا كانت مختلطة = "قوي في الصعود"، "مقاوم للهبوط"، أو "محايد ═"

4. اكتشاف التباعد يتم اكتشاف التباعدات بين القمم والقيعان المتأرجحة للسهم والمؤشر المرجعي باستخدام طريقة مقارنة نافذتين:

• النافذة 1 (الأخيرة): أعلى قمة وأدنى قاع لآخر N شمعة
• النافذة 2 (السابقة): أعلى قمة وأدنى قاع لـ N شمعة قبل ذلك
• التباعد الصعودي: يصنع السهم قمة أعلى بينما يصنع المؤشر المرجعي قمة أدنى، أو يصنع السهم قاعًا أعلى بينما يصنع المؤشر المرجعي قاعًا أدنى — السهم أقوى
• التباعد الهبوطي: يصنع السهم قمة أدنى بينما يصنع المؤشر المرجعي قمة أعلى، أو يصنع السهم قاعًا أدنى بينما يصنع المؤشر المرجعي قاعًا أعلى — السهم أضعف
• يضمن المشغل الحدي (Edge trigger) إطلاق كل تباعد مرة واحدة فقط على شمعة الانتقال، مما يتجنب الإشارات المتكررة
• فترة تبريد التباعد (افتراضيًا 10 شمعات) تفرض حدًا أدنى للفجوة بين إشارات التباعد من نفس النوع، مما يمنع الضوضاء المفرطة في الأسواق الاتجاهية
• تتضمن تسميات التباعد تلميحات تفصيلية تُظهر مقارنة التأرجح المحددة، والأداء النسبي، وقيمة معدل RS، ودرجة القوة

5. تقييم الأداء المتفوق تتراوح الدرجة المركبة من 0 إلى 100، متمركزة عند 50 (محايد — أداء متوافق مع المؤشر المرجعي). تساهم أربعة مكونات:

• اتجاه RS (±15 نقطة): مدى بعد معدل RS عن متوسطه المتحرك
• زخم RS (±15 نقطة): معدل تغير معدل RS خلال فترة النظر إلى الأداء
• الأداء النسبي (±10 نقاط): الفرق في العائد النسبي بين السهم والمؤشر المرجعي
• جودة الموجة (±10 نقاط): قوة نسبة الصعود ومقاومة الهبوط مجتمعتين

درجات التقييم: 70+ = متفوق، 50-69 = محايد، 30-49 = متخلف، أقل من 30 = ضعيف.

المميزات

• مذبذب RS متمركز حول الصفر — يعرض معدل القوة النسبية كنسبة انحراف عن متوسطه المتحرك، مما يوفر عرضًا نظيفًا للمذبذب يبقى متمركزًا حول الصفر بغض النظر عن نسب الأسعار المطلقة بين السهم والمؤشر المرجعي (نهج Mansfield RS)
• خط المرجع الصفري — يمثل خط الصفر مستوى تقاطع متوسط RS المتحرك. المذبذب فوق الصفر = متفوق؛ تحت الصفر = متخلف، مع قطبية مرئية فورية
• منطقة التعبئة RS/الصفر — تعبئة خضراء عندما يكون المذبذب فوق الصفر (متفوق)؛ تعبئة حمراء عندما يكون تحت الصفر (متخلف)، مما يوفر ملاحظات مرئية فورية حول نظام القوة الحالي
• اكتشاف التباعد بين السهم والمؤشر المرجعي — يحدد التباعدات الصعودية والهبوطية بمقارنة القمم والقيعان المتأرجحة بين السهم والمؤشر المرجعي عبر نافذتين متجاورتين
• تبريد التباعد — فجوة دنيا قابلة للتعديل بين الشمعات (افتراضيًا 10) بين إشارات التباعد من نفس النوع، مما يمنع الضوضاء المفرطة في الأسواق الاتجاهية أو المتقلبة
• تسميات التباعد المشغلة حديًا — تظهر التسميات مرة واحدة لكل انتقال تباعد مع تلميحات تفصيلية تشمل تفاصيل مقارنة التأرجح، والأداء النسبي، ومعدل RS، ودرجة القوة
• تحليل مقارنة الموجات — يقارن متوسط سعة الصعود والهبوط بين السهم والمؤشر المرجعي، ويصنف العلاقة كـ مهيمن، خاضع، قوي في الصعود، مقاوم للهبوط، أو محايد
• مقاييس نسبة الصعود ومقاومة الهبوط — مقاييس كمية لمدى صعود السهم مقابل المؤشر المرجعي ومدى مقاومته للهبوط، معروضة في جدول المعلومات
• تقييم الأداء المتفوق (0-100) — درجة مركبة متمركزة عند 50 تجمع بين اتجاه RS، زخم RS، الأداء النسبي، وجودة الموجة مع أربع درجات (متفوق، محايد، متخلف، ضعيف)
• مقارنة الأداء — عوائد نسبية لـ N شمعة جنبًا إلى جنب للسهم والمؤشر المرجعي مع عرض الفرق كأداء نسبي
• تلوين خلفية التباعد — تظليل خلفي اختياري لشمعات التباعد لتحديد فوري لتحولات القوة النسبية
• رمز مؤشر مرجعي قابل للتعديل — قارن مع أي مؤشر، صندوق تداول في البورصة (ETF)، أو رمز. الافتراضي SPY للأسهم الأمريكية؛ يمكن تغييره إلى QQQ، DIA، IWM، أو أي مؤشر مرجعي ذي صلة
• جدول المعلومات (13 صفًا) — لوحة تحكم فورية تُظهر رمز المؤشر المرجعي، معدل RS، اتجاه RS، أداء السهم/المؤشر المرجعي/النسبي، تصنيف الموجة، نسبة الصعود، مقاومة الهبوط، درجة القوة مع التصنيف، أعداد التباعد، وعمر آخر تباعد
• نظام التنبيهات — تنبيهات فردية للتباعدات الصعودية والهبوطية مع رسائل تفصيلية تشمل الرمز، المؤشر المرجعي، نوع مقارنة التأرجح، الأداء النسبي، والدرجة

كيفية الاستخدام

• أضف المؤشر إلى مخططك. يفتح في لوحة منفصلة أسفل مخطط السعر، مع عرض مذبذب قوة RS حول خط الصفر.
• اضبط رمز المؤشر المرجعي ليتناسب مع سوقك. للأسهم الأمريكية، SPY (مؤشر S&P 500) هو الافتراضي. للأسهم ذات التركيز على ناسداك، فكر في QQQ. للعملات المشفرة، استخدم BTCUSD أو مؤشر عملات مشفرة أوسع.
• عندما يكون المذبذب فوق الصفر (تعبئة خضراء)، فإن السهم يتفوق على مؤشره المرجعي — هذا هو تعريف ويكوف للقوة النسبية التي تفضل السهم.
• راقب تسميات التباعد الصعودي: يصنع السهم قممًا أو قيعانًا أعلى بينما يصنع المؤشر المرجعي قممًا أو قيعانًا أدنى. هذه إشارة مبكرة على أن السهم يتم تراكمه بشكل أكثر عدوانية من السوق.
• راقب تسميات التباعد الهبوطي: يصنع السهم قممًا أو قيعانًا أدنى بينما يصنع المؤشر المرجعي قممًا أو قيعانًا أعلى. يشير هذا إلى توزيع أو ضعف نسبي في السهم.
• تحقق من تصنيف الموجة في جدول المعلومات. "مهيمن ▲" مع نسبة صعود فوق 1.0× ومقاومة هبوط فوق 1.0× يؤكد أن السهم يصعد بقوة أكبر ويهبط أقل — السمة المميزة للقوة النسبية عند ويكوف.
• استخدم الدرجة (0-100) للتقييم السريع. تشير الدرجات فوق 70 ("متفوق") إلى قوة نسبية قوية مناسبة لدخول صفقات شراء. تشير الدرجات تحت 30 ("ضعيف") إلى تخلف كبير.
• اجمع مع مؤشرات ويكوف الأخرى: عندما يُظهر مؤشر التراكم والتوزيع (#1) المرحلة C/D ويظهر هذا المؤشر تفوق السهم على المؤشر المرجعي مع المذبذب فوق الصفر، تزداد احتمالية نجاح مرحلة Markup بشكل كبير.
• خلال عمليات البيع واسعة النطاق في السوق، راقب الأسهم التي تحافظ على المذبذب فوق الصفر. غالبًا ما تنتج قادة القوة النسبية هؤلاء أقوى عمليات صعود عندما يتعافى السوق الأوسع.
• اضبط فترة متوسط RS المتحرك لأنماط التداول المختلفة: أقصر (10-14) لتداول الأرجوحة (Swing)، أطول (30-50) للتداول المركزي (Position).

القيود

• لا يولد هذا المؤشر إشارات شراء أو بيع. يقيس القوة النسبية بين سهم ومؤشر مرجعي لأغراض تعليمية وتحليلية بناءً على منهجية ويكوف.
• يعرض المؤشر في لوحة منفصلة (غير متراكب على السعر). يظهر المذبذب نسبة انحراف معدل RS عن متوسطه المتحرك، وليس قيمة معدل RS المطلقة. يتم عرض معدل RS الخام في جدول المعلومات.
• يستخدم اكتشاف التباعد طريقة مقارنة نافذة ثابتة. في الأسواق الاتجاهية القوية، قد تكون التباعدات نادرة؛ في الأسواق المتقلبة، قد تظهر بشكل متكرر أكثر. اضبط إعدادات "نظرة رجوع التباعد" و"تبريد التباعد" لتتناسب مع ظروف السوق.
• تتطلب مقارنة الموجات وجود عدد كافٍ من الشمعات الصاعدة والهابطة ضمن طول الموجة. في الاتجاهات القوية أحادية الاتجاه، قد يكون لأحد الجانبين متوسط تحركات صغير جدًا، مما يجعل النسب متقلبة. يمنع حد أدنى قدره 0.001% مشاكل القسمة على الصفر.
• يجب أن يكون رمز المؤشر المرجعي متاحًا على TradingView وأن يحتوي على بيانات للإطار الزمني الحالي. إذا لم يُرجع المؤشر المرجعي أي بيانات، فلن يتم حساب معدل RS.
• لا يتم استخدام الحجم في هذا المؤشر. يركز تحليل القوة النسبية عند ويكوف على سلوك السعر مقارنة بالمؤشر المرجعي، وليس ديناميكيات الحجم. اجمع مع المؤشرات القائمة على الحجم (VSA #3، ذروة البيع والشراء #5) لإكمال تحليل ويكوف.
• لا يضمن القوة النسبية السابقة أداءً مستقبليًا. قد يبدأ السهم الذي يتفوق اليوم في التخلف في أي وقت.