Wyckoff Selling & Buying Climax

Panoramica

FibAlgo - Wyckoff Selling & Buying Climax rileva i due eventi più drammatici nella metodologia Wyckoff: il Selling Climax (SC) e il Buying Climax (BC). Questi eventi segnano il culmine di una pressione di vendita o di acquisto estrema in cui le istituzioni assorbono gli ordini del pubblico guidati dal panico, segnalando spesso l'inizio di un nuovo trading range. L'indicatore identifica anche l'Automatic Rally (AR) o l'Automatic Reaction che segue ogni climax, disegnando automaticamente i confini del trading range risultante. Un punteggio di forza multi-fattore classifica ogni evento di climax.

Concetti Chiave

• Selling Climax (SC) — Il punto di massima pressione di vendita alla fine di un trend ribassista. La vendita panica del pubblico viene assorbita dai grandi interessi istituzionali vicino a un fondo. La barra mostra volume estremo, spread ampio, ma la chiusura è ben lontana dal minimo — indicando che i compratori sono intervenuti. Il minimo dello SC definisce il confine inferiore del potenziale trading range di accumulazione.
• Buying Climax (BC) — Il punto di massima pressione di acquisto alla fine di un trend rialzista. L'acquisto urgente del pubblico viene assorbito dalla vendita istituzionale vicino a un massimo. La barra mostra volume estremo, spread ampio, ma la chiusura è ben lontana dal massimo — indicando che i venditori sono intervenuti. Il massimo del BC definisce il confine superiore del potenziale trading range di distribuzione.
• Automatic Rally (AR) — Il primo significativo movimento contrario dopo un Selling Climax. L'intensa pressione di vendita è diminuita e un'ondata di acquisti più la copertura delle posizioni corte spinge facilmente i prezzi verso l'alto. Il massimo dell'AR definisce il confine superiore del trading range. Il volume dell'AR è tipicamente moderato — inferiore a quello del climax stesso.
• Automatic Reaction — Il primo significativo movimento contrario dopo un Buying Climax. La pressione d'acquisto diminuisce mentre l'offerta pesante continua, causando un rapido declino. Il minimo dell'AR definisce il confine inferiore del trading range.
• Formazione del Trading Range — Il minimo dello SC (o il massimo del BC) e l'estremo successivo dell'AR definiscono insieme i confini iniziali del nuovo trading range in cui avverrà l'accumulazione o la distribuzione. Questo TR è il fondamento per tutte le successive analisi Wyckoff.
• Punteggio di Forza del Climax — Ogni climax viene classificato (Forte/Moderato/Debole) in base all'entità del picco di volume, allo spread della barra relativo all'ATR e alla posizione di chiusura all'interno della barra. I climax più forti hanno un significato di inversione maggiore.

Come Funziona

1. Rilevamento del Selling Climax Un Selling Climax richiede tutte le seguenti condizioni simultaneamente:

• Trend ribassista precedente confermato tramite pendenza di regressione lineare negativa sul periodo Trend Lookback (predefinito 20 barre)
• Volume estremo — che supera la Media Mobile del Volume (predefinita a 20 periodi) moltiplicata per il SC Volume Spike Multiplier (predefinito 2.0×)
• Spread ampio — range della barra che supera l'ATR (predefinito 14 periodi) moltiplicato per lo SC Spread Multiplier (predefinito 1.5×)
• Chiusura ben lontana dal minimo — posizione di chiusura sopra la SC Close Position Threshold (predefinita 0.5) OPPURE un'ombra inferiore lunga che supera il 50% del range della barra, indicando assorbimento istituzionale

2. Rilevamento del Buying Climax Un Buying Climax richiede tutte le condizioni seguenti:

• Trend rialzista precedente confermato tramite pendenza di regressione lineare positiva
• Volume estremo che supera il BC Volume Spike Multiplier (predefinito 2.0×) per la media del volume
• Spread ampio che supera il BC Spread Multiplier (predefinito 1.5×) per l'ATR
• Chiusura ben lontana dal massimo — posizione di chiusura sotto la BC Close Position Threshold (predefinita 0.5) OPPURE un'ombra superiore lunga che supera il 50% del range della barra, indicando offerta che entra dall'alto

3. Rilevamento dell'Automatic Rally / Reaction Dopo che un climax viene rilevato, l'indicatore osserva il primo significativo movimento contrario entro una finestra configurabile (predefinita 10 barre):

• Dopo SC: cerca una barra rialzista con chiusura vicina al massimo, spread ≥ AR Minimum Spread (predefinito 1.0× ATR) e volume ≥ AR Minimum Volume (predefinito 0.8× media)
• Dopo BC: cerca una barra ribassista con chiusura vicina al minimo, che soddisfi gli stessi criteri di spread e volume

Se nessun AR viene rilevato entro la finestra, la ricerca scade. Solo un AR viene abbinato per evento di climax. 4. Linee di Confine del Trading Range Quando abilitato, l'indicatore disegna automaticamente linee orizzontali a livelli critici:

• Minimo SC — linea di supporto (più spessa, colore climax)
• Massimo AR dopo SC — linea di resistenza (più sottile, colore AR)
• Massimo BC — linea di resistenza (più spessa, colore climax)
• Minimo AR dopo BC — linea di supporto (più sottile, colore AR)

Le linee si estendono a destra per un numero configurabile di barre (predefinito 50). Le vecchie linee vengono automaticamente ripulite in base all'impostazione Max TR Pairs (predefinito 5) per evitare disordine sul grafico. 5. Punteggio di Forza del Climax Ogni climax riceve un punteggio di forza da 0 a 100% basato su tre componenti:

• Componente Volume (0-40 pts) — quanto il picco di volume supera la soglia minima
• Componente Spread (0-30 pts) — quanto è ampio lo spread della barra rispetto al requisito ATR
• Componente Chiusura/Ombra (0-30 pts) — per SC, il migliore tra la posizione di chiusura all'interno della barra (assorbimento) o il rapporto dell'ombra inferiore; per BC, il migliore tra (1 - posizione di chiusura) (rifiuto) o il rapporto dell'ombra superiore

Classi: Forte (75%+), Moderato (50-74%), Debole (sotto il 50%). Visualizzato nei tooltip delle etichette e nei messaggi di alert.

Caratteristiche

• Rilevamento del Selling Climax — Identifica barre di estrema pressione di vendita con picchi di volume, spread ampi e assorbimento istituzionale (chiusura ben lontana dal minimo o ombra inferiore lunga)
• Rilevamento del Buying Climax — Identifica barre di estrema pressione d'acquisto con picchi di volume, spread ampi e rifiuto dell'offerta (chiusura ben lontana dal massimo o ombra superiore lunga)
• Rilevamento dell'Automatic Rally/Reaction — Rileva il primo significativo movimento contrario dopo ogni climax entro una finestra configurabile, completando la coppia del trading range
• Linee di Confine del Trading Range — Disegna automaticamente linee di supporto e resistenza al minimo SC, massimo AR, massimo BC e minimo AR per definire il trading range atteso
• Punteggio di Forza del Climax — Classifica ogni climax (Forte/Moderato/Debole) in base all'entità del volume, all'ampiezza dello spread e alla posizione di chiusura per la valutazione dell'affidabilità
• Marcatori del Picco di Volume — Piccoli marcatori che mostrano l'esatto multiplo del volume sulle barre di climax per una rapida quantificazione
• Soglie Separate per SC e BC — Moltiplicatori di picco di volume e spread indipendenti per i climax di vendita e di acquisto, consentendo una regolazione asimmetrica della sensibilità
• Analisi delle Ombre — Rileva ombre inferiori lunghe (SC) e ombre superiori lunghe (BC) come segnali alternativi di assorbimento/rifiuto oltre alla sola posizione di chiusura
• Gestione delle Linee TR — Stile della linea, lunghezza di estensione e numero massimo di coppie TR configurabili con pulizia automatica delle vecchie linee
• Colorazione dello Sfondo e delle Barre — Colorazione opzionale dello sfondo e delle candele sulle barre di climax e AR per un'identificazione visiva immediata
• Tabella Informazioni — Metriche dettagliate in tempo reale tra cui Rapporto Volume, Spread/ATR, Posizione di Chiusura, Trend, Rapporto Ombra, conteggi eventi ed età dell'ultimo climax
• Sistema di Alert Completo — Alert individuali per eventi SC, BC e AR con messaggi dettagliati che includono prezzo, rapporto volume, spread, grado di forza e livelli critici
• Personalizzazione Completa — 32 input suddivisi in 6 gruppi che coprono rilevamento climax, rilevamento AR, trading range, stile visivo, visualizzazione e alert

Come Utilizzarlo

• Aggiungi l'indicatore al tuo grafico. Funziona su tutti i timeframe ma è più efficace sui grafici da 15 minuti a giornalieri dove le dinamiche di volume del climax sono chiaramente visibili.
• Osserva gli eventi SC dopo trend ribassisti prolungati — suggeriscono accumulazione istituzionale a prezzi bassi. Il minimo SC diventa un livello di supporto chiave.
• Quando un AR segue lo SC, il trading range è stabilito. Aspettati che il prezzo oscilli tra il minimo SC (supporto) e il massimo AR (resistenza) durante la fase di accumulazione.
• Osserva gli eventi BC dopo trend rialzisti prolungati — suggeriscono che le istituzioni stanno distribuendo le loro partecipazioni agli acquirenti pubblici desiderosi. Il massimo BC diventa un livello di resistenza chiave.
• Usa il grado di Forza del Climax per filtrare gli eventi. I climax Forti (75%+) hanno un significato di inversione maggiore di quelli Deboli.
• I marcatori del picco di volume forniscono un feedback visivo immediato su quanto era estremo il volume della barra rispetto alla sua media.
• Combina con altri indicatori Wyckoff: dopo uno SC, cerca segnali di Spring/Upthrust (#2) all'interno del trading range; usa VSA (#3) per analizzare il comportamento volume barra per barra; controlla il Price Cycle (#4) per la conferma di fase.
• Regola il Volume Spike Multiplier più in alto (2.5-3.0×) per meno rumore su strumenti volatili, o più in basso (1.5-1.8×) per mercati più calmi o timeframe più piccoli.
• Aumenta il Trend Lookback sui timeframe più alti per un contesto di trend più affidabile, o diminuiscilo sui timeframe più bassi per una risposta più rapida.
• Osserva la Tabella Informazioni per le condizioni di volume e spread in tempo reale — quando il volume si avvicina alla soglia del climax durante un mercato in trend, un climax potrebbe essere imminente.

Limitazioni

• Questo indicatore non genera segnali di acquisto o vendita. Identifica eventi di climax e confini del trading range per scopi educativi e analitici basati sulla metodologia Wyckoff.
• Il rilevamento del climax è intrinsecamente un'identificazione in ritardo — la barra del climax è confermata alla chiusura della barra, non in tempo reale durante la sua formazione.
• L'affidabilità dei dati di volume varia per strumento e exchange. Il volume spot Forex è tipicamente tick volume e potrebbe non rappresentare accuratamente l'attività istituzionale.
• Non ogni barra con volume estremo è un vero climax. Alcune potrebbero essere picchi guidati da notizie senza accumulazione/distribuzione istituzionale. Usa il punteggio di forza e l'azione dei prezzi successiva (conferma AR) per validare.
• La finestra di rilevamento AR ha una lunghezza finita. In rari casi, l'automatic rally/reaction potrebbe verificarsi al di fuori di questa finestra e non essere rilevato.
• Le linee di confine TR sono stime iniziali. Nella pratica, i test secondari (STs) e gli spring possono creare confini TR inferiori al minimo SC originale.
• Eventi di climax passati non garantiscono un comportamento di inversione futuro.
• Pine Script supporta un massimo di 500 etichette e 500 linee. Le vecchie linee TR vengono automaticamente ripulite, ma molti eventi di climax su timeframe bassi potrebbero avvicinarsi ai limiti delle etichette.