2026'da Hesabımı Kurtaran Pozisyon Boyutlandırma Kuralları

İki Trader, Aynı Strateji, Zıt Sonuçlar

Sarah ve Mike, 1 Şubat 2026'da aynı Bitcoin kurulumunu gördüler. Aynı giriş: 68.500$. Aynı stop loss: 67.000$. Aynı hedef: 72.000$. Sarah 450$ kazandı. Mike hesabını batırdı.

Fark neydi? Pozisyon büyüklüğü.

Sarah, 10.000$'lık hesabının %1'ini riske attı. Mike, 10x kaldıraçla tüm sermayesini ortaya koydu. Bitcoin hedefi vurmadan önce 66.800$'a ani düşüş yaşayıp geri döndüğünde, Sarah'ın stop'u sağlam kaldı. Mike tasfiye edildi.

Bu, piyasalarda her gün yaşanıyor. Trader'lar, gelecek yıl hala işlem yapıp yapmayacaklarını belirleyen tek faktörü göz ardı ederek giriş sinyalleri, göstergeler ve grafik formasyonlarına takıntılı davranıyor: işlem başına ne kadar risk aldıkları.

Pozisyon Büyüklüğü Efsanesi #1: Kelly Kriteri Optimaldir

Her ticaret kitabı Kelly Kriteri'nden bahseder. Bu, kazanma oranınıza ve risk/ödül oranınıza dayanarak size optimal bahis büyüklüğünü söylediği iddia edilen matematiksel formüldür. Sadece bir sorun var: tam olarak avantajınızı bildiğinizi varsayar.

Formül zariftir: f = (bp - q) / b, burada f bahis edilecek oran, b oranlar, p kazanma olasılığı ve q kaybetme olasılığıdır.

Ancak trader'lar Kelly'yi gerçek piyasalarda kullandığında aslında şu olur:

• 1:1 risk/ödül ile %60 kazanma oranı, hesabınızın %20'sini bahis etmeyi önerir
• Bir kötü seri (%60 avantajla bile olur) hesabınızı %64 düşürür
• Duygularınız devreye girer, intikam işlemleri yapmaya başlarsınız ve ölüm spirali başlar

CME Group'un risk yönetimi kılavuzları bu gerçeği kabul eder. Profesyonel trader'lar 'kesirli Kelly' kullanır - tipik olarak formülün önerdiğinin %25'i. Bu bile çoğu perakende trader için çok agresiftir.

Gerçek? Trader'ların %95'i için sabit yüzdelik pozisyon büyüklüğü Kelly'yi yener. Matematiksel olarak optimal değildir, ancak sizi gerçekten bir avantaj geliştirene kadar oyunda tutar.

Pozisyon Büyüklüğü Efsanesi #2: Profesyoneller İşlem Başına %5-10 Risk Alır

Sosyal medya, "küçük bir hesabı hızlı büyütmenin yolu bu" diyerek işlem başına %5-10 risk aldığını iddia eden trader'larla dolu. Bu efsane, diğer tüm faktörlerden daha fazla işlem hesabını mahvetti.

İşlem başına %5 risk almanın matematiksel gerçeği:

• Arka arkaya 4 kayıp = %18.5 düşüş
• Arka arkaya 8 kayıp = %33.6 düşüş
• Arka arkaya 10 kayıp = %40.1 düşüş

İşte asıl vurucu nokta: %40'lık bir düşüşten kurtulmak için %66.7 kar etmeniz gerekir. Bu, çoğu trader'ın asla kaçamadığı düşüş ölüm spiralidir.

Gerçek profesyoneller ne kadar risk alır? Jack Schwager'ın Market Wizards kitabına göre, çoğu başarılı trader işlem başına %0.5 ile %2 arasında risk alır. Tüm zamanların en büyük trader'larından Paul Tudor Jones şöyle dedi: "Tüm pozisyonlarımdan çıkıp nakite geçmeden önce maksimum %10 düşüşüm var."

Sıkıcı gerçek, heyecan verici yalanı her zaman yener.

Pozisyon Büyüklüğü Efsanesi #3: Tek Boyut Tüm Piyasalara Uyar

Trader'lar basit kuralları sever. "İşlem başına %1 risk al" kulağa mükemmel geliyor. Ancak Bitcoin, EUR/USD ve Tesla için aynı pozisyon büyüklüğünü kullanmak temel bir gerçeği göz ardı eder: farklı piyasaların çok farklı oynaklık profilleri vardır.

Şubat 2026 verilerini ele alalım:

• Bitcoin ortalama gerçek aralık (ATR): %3.8 günlük hareket
• EUR/USD ATR: %0.6 günlük hareket
• S&P 500 ATR: %1.2 günlük hareket

Bu piyasalarda aynı pozisyon büyüklüğünü kullanmak, otoyollarda ve yerleşim bölgelerinde aynı hızı kullanmak gibidir. Biri sizi sıkar, diğeri öldürür.

Akıllı pozisyon büyüklüğü oynaklığa uyum sağlar. Formül basittir:

Pozisyon Büyüklüğü = (Hesap Riski ÷ Birim Başına Dolar Riski) × Oynaklık Ayarlaması

Burada oynaklık ayarlaması = Hedef Oynaklık ÷ Mevcut Piyasa Oynaklığı

Bu, ne işlem yaparsanız yapın riskinizin tutarlı kalmasını sağlar. Bitcoin çılgınlaştığında daha küçük işlem yaparsınız. Forex uykuya daldığında (makul ölçüde) büyüyebilirsiniz.

Tam Pozisyon Büyüklüğü Çerçevesi

Binlerce işlemde düzinelerce pozisyon büyüklüğü yöntemini test ettikten sonra, gerçek piyasalarda işe yarayan çerçeve şudur:

Adım 1: Temel Riskinizi Belirleyin

İşlem başına %1 riskle başlayın. Evet, sıkıcı. Evet, yavaş. Ancak siz beş yıl sonra hala işlem yapıyor olacaksınız, işlem başına %5 risk alan kalabalık üç hesap batırmış olacak.

Sadece şu koşulları sağladıktan sonra %2'ye çıkarın:

• Altı aylık tutarlı karlılık
• En az 200 pozitif beklenen değerli işlem
• Maksimum düşüş %15'in altında

Adım 2: Pozisyon Büyüklüğünü Hesaplayın

Her işlem için bu formülü kullanın:

Hisse/Lot/Sözleşme = Hesap Riski ÷ (Giriş - Stop Loss)

Örnek: 10.000$ hesap, %1 risk = işlem başına 100$ risk
EUR/USD 1.0850'den al, stop 1.0820'de (30 pip)
Pozisyon büyüklüğü = 100$ ÷ 30 pip = 0.33 mini lot

Adım 3: Korelasyon Ayarlamalarını Uygulayın

Tüm pozisyonlarda toplamda asla %6'dan fazla risk almayın. Korele işlemleriniz varsa (uzun EUR/USD ve kısa USD/JPY gibi), risk amaçlı onları tek pozisyon olarak ele alın.

Adım 4: Oynaklık Ölçeklendirmesini Uygulayın

Piyasanız için 20 günlük ATR'yi ölçün. ATR ortalamasının 1.5x'ini aştığında, pozisyon büyüklüğünü %25-50 azaltın. Bu tek kural, 2024 yen taşıma işlemi çözülmesi ve 2025 bölgesel banka krizi sırasında büyük kayıpları önledi.

Adım 5: Özsermaye Eğrisi Pozisyon Büyüklüğünü Kullanın

Hesabınız 20 günlük hareketli ortalama özsermayenizin altına düştüğünde, pozisyon büyüklüğünü %50 azaltın. Bu otomatik devre kesici, düşüşler sırasında intikam işlemlerini ve duygusal kararları önler.

Gerçek Dünya Uygulaması: Üç Örnek

Bu çerçeveyi bu haftaki gerçek işlemlere uygulayalım:

Örnek 1: Bitcoin Uzun (Yüksek Oynaklık)

• Hesap: 10.000$
• Temel risk: %1 = 100$
• Giriş: 69.717$, Stop: 68.500$ (%1.75 hareket)
• Oynaklık ayarlaması: ATR ortalamanın %40 üzerinde, büyüklüğü %30 azalt
• Son pozisyon büyüklüğü: 0.057 BTC (yaklaşık 3.974$ değerinde)

Örnek 2: EUR/USD Kısa (Düşük Oynaklık)

• Hesap: 10.000$
• Temel risk: %1 = 100$
• Giriş: 1.0850, Stop: 1.0880 (30 pip)
• Oynaklık normal, ayarlama gerekmez
• Pozisyon büyüklüğü: 0.33 mini lot

Örnek 3: Çoklu Korele Pozisyonlar

• Uzun altın, kısa USD/JPY, uzun gümüş (hepsi dolar zayıflığı oyunları)
• Tek pozisyon grubu olarak ele alın
• Üç işlem arasında bölüştürülmek üzere toplam %1 risk tahsis edin
• Her pozisyon %0.33 risk tahsisi alır

Pozisyon Büyüklüğü için Teknoloji Araçları

Manuel hesaplamalar işe yarar ancak hata payı bırakır. Otomatik pozisyon büyüklüğü için teknoloji yığını şudur:

TradingView Entegrasyonu

Otomatik pozisyon büyüklüğü uyarıları için TradingView stratejinize bunu ekleyin:

position_size = (strategy.equity * 0.01) / (entry_price - stop_price)

Elektronik Tablo Hesaplayıcıları

Bu sütunlarla basit bir elektronik tablo oluşturun:

• Hesap Bakiyesi
• Risk Yüzdesi
• Giriş Fiyatı
• Stop Loss
• Mevcut ATR
• Korelasyon Grubu
• Son Pozisyon Büyüklüğü

Mobil Uygulamalar

Yolda hızlı hesaplamalar için Stinu veya FX Calculators gibi uygulamalar forex pozisyon büyüklüğünü halleder. Kripto trader'ları otomatik pozisyon büyüklüğü için Altrady veya 3Commas kullanabilir.

FibAlgo Entegrasyonu

FibAlgo gösterge kütüphanesi, risk parametrelerinize ve mevcut piyasa oynaklığına dayalı optimal işlem büyüklüğünü otomatik olarak hesaplayan pozisyon büyüklüğü kaplamaları içerir. Farklı piyasa koşullarında tutarlı risk sağlamak için dinamik stop yerleşimi için Fibonacci seviyelerini dikkate alır.

Gelişmiş Pozisyon Büyüklüğü Stratejileri

Temellerde ustalaştıktan sonra, bu gelişmiş teknikler risk ayarlı getirilerinizi iyileştirebilir:

Çekirdek-Uydu Yaklaşımı

Riskin %70'ini yüksek kanaat "çekirdek" işlemlere, %30'unu keşifsel "uydu" pozisyonlara tahsis edin. Bu, istikrarlı getirileri yukarı yönlü potansiyelle dengeler.

Zaman Tabanlı Pozisyon Ölçeklendirme

Planlanan pozisyon büyüklüğünün %50'siyle başlayın. Kalan %50'yi sadece işlem ilk riskinizin 0.5x'i kadar lehinize hareket ettikten sonra ekleyin. Bu, başarısız işlemlerdeki kayıpları azaltırken kazananlarda yukarı yönlü potansiyeli korur.

Oynaklık Rejimi Pozisyon Büyüklüğü

VIX'i (hisse senetleri için) veya kripto para birimi oynaklık endeksini takip edin. Oynaklık en alt çeyrekte olduğunda, pozisyon büyüklüğünü %25 artırabilirsiniz. En üst çeyrekte olduğunda, %50 azaltın.

Performansa Dayalı Ayarlamalar

Her 20 işlemden sonra, gerçek kazanma oranınızı ve ortalama risk/ödülünüzü hesaplayın. Performans beklentileri %20 aşıyorsa, pozisyon büyüklüğünü %0.25 artırın. Beklentilerin altındaysa, %0.5 azaltın. Bu, gerçek avantajınıza otomatik olarak uyum sağlayan bir geri bildirim döngüsü oluşturur.

Yaygın Pozisyon Büyüklüğü Hataları

Deneyimli trader'lar bile bu hataları yapar:

Hata 1: Kanaate Dayalı Büyüklük Belirleme

"Bu kurulum harika görünüyor, %1 yerine %3 risk alacağım." Bu, sisteminiz değil, egonuz konuşuyor. Pozisyon büyüklüğü mekanik olmalı, duygusal değil.

Hata 2: Boşlukları Hesaba Katmamak

Piyasa 95$'a boşlukla düşerse, 99$'daki stop loss'unuz hiçbir şey ifade etmez. Hisse senetleri ve kripto için, boşluk riskini hesaba katmak için pozisyon büyüklüğü hesaplamanıza %20 tampon ekleyin.

Hata 3: Düşüşler Sırasında Büyüklüğü Artırmak

"Kayıplarımı hızlıca geri kazanmam gerekiyor." Bu martingale düşüncesi sayısız hesabı mahvetti. Düşüşler sırasında büyüklüğü azaltın, artırmayın.

Hata 4: Korelasyonu Göz Ardı Etmek

Uzun Bitcoin, uzun Ethereum, uzun Solana? Bu çeşitlendirme değil - tek büyük bir kripto bahsidir. Korelasyon ayarlamalarını uygulayın veya kripto düzeltme yaptığında büyük düşüşlerle yüzleşin.

Pozisyon Büyüklüğü Sisteminizi Oluşturma

Önümüzdeki 30 gün için eylem planınız:

Hafta 1: Her işlem için pozisyon büyüklüklerini temel %1 formülünü kullanarak hesaplayın. Bir elektronik tabloda takip edin. İstisna yok.

Hafta 2: Oynaklık ayarlamalarını ekleyin. Ana piyasalarınız için ATR'yi ölçün ve pozisyon büyüklüklerini buna göre ayarlayın.

Hafta 3: Korelasyon takibini uygulayın. Benzer işlemleri gruplayın ve toplam riskin %6'nın altında kaldığından emin olun.

Hafta 4: Sonuçlarınızı gözden geçirin. Maksimum düşüşü, ortalama işlem başına riski ve toplam getiriyi hesaplayın. Temel risk yüzdenizi sadece düşüş %10'un altında kaldıysa ayarlayın.

Tutarlı karlılığa giden yol seksi değildir. Mükemmel göstergeyi veya gizli grafik formasyonunu bulmakla ilgili değildir. Avantajınızın ortaya çıkması için yeterince uzun hayatta kalmakla ilgilidir. Pozisyon büyüklüğü hayatta kalma aracınızdır.

%1 ile başlayın. Formülleri kullanın. Her şeyi takip edin. İşlem başına %10 risk alan kovboylar hesaplarını batırırken, siz sessizce başarıya doğru birikim yapın.

Piyasa yarın burada olacak. Peki ya siz?